Financial Services

Aus dem ständigen Wandel von Strukturen und Produkten im Finanzbereich erwächst gleichzeitig eine Vielfalt immer neuer aufsichtsrechtlicher Anforderungen. In den kommenden Jahren werden Unternehmen der Finanzbranche sich regelmäßig mit der Umsetzung von neuen Regulierungsvorschriften auseinandersetzen müssen. Eine effiziente Umsetzung der Neuregelungen und deren effektive Nutzung auch zur Optimierung der Unternehmensorganisation und Risikosteuerung sind deshalb heute wichtiger denn je.

Aktuelle Herausforderungen für 2025 bestehen in der Finanzbranche insbesondere:

• Die Folgen aus den Wahlen in den USA und in Deutschland
• Stabilität und Nachhaltigkeit der Geschäftsmodelle 
• Umsetzung der CRR III/CRD IV
• Hohe Anforderungen an die Datenverarbeitung zur Geldwäscheprävention (AuA BT 6.2.3)
• Umsetzung der ESG Anforderungen

Unsere Leistungen

Wir analysieren mit Ihnen zusammen, wie Sie sich bestmöglich auf die kommenden Änderungen vorbereiten und angemessene Strukturen und Prozesse einführen. Auch für umfangreiche Umsetzungsprojekte sind wir die richtigen Ansprechpartner.

Unser Team bereitet für Sie die unterschiedlichen Vorschriften individuell auf, um sicherzustellen, dass Ihr Unternehmen auf dem neuesten Stand der sich schnell ändernden Gesetzeslage bleibt und den aktuellen Anforderungen auf den Gebieten Aufsichtsrecht, Meldewesen und Compliance genügt.

Von der Beratung beim Erlaubnisantrag bis hin zur Vor- und Nachbereitung von Sonderprüfungen in Ihrem Hause – gerne stehen wir Ihnen bei Fragen und Projekten zu folgenden und anderen Themen zur Seite:

• AIFM
• CRR III/CRD VI
• EMIR
• FinAV
• GroMiKV
• LiqV
• MiFiD II & MiFIR
• SolvV
• Solvency II
• Meldungen nach KWG

Als Bank, Sparkasse, Finanzdienstleister, Kapitalverwaltungsgesellschaft und Zahlungsinstitut sowie als Unternehmen, Investor oder öffentliche Hand erhalten Sie von uns eine umsetzungsorientierte Beratung und Unterstützung im Aufsichtsrecht und bei den Herausforderungen der Regulatory-Compliance.

Aus langjähriger Tätigkeit als Berater mit Projekterfahrung und auch im Management von Unternehmen der Finanzindustrie haben wir umfangreiche unternehmerische Erfahrung und Expertise im Umgang mit aufsichtsrechtlichen Themen und in der Strukturierung und Umsetzung von Finanzierungen.

Wir nehmen die Perspektive unseres Mandanten ein und entwickeln für ihn eine Lösung in dem komplexen und regulierten Finanzmarkt. Verständnis für das Geschäftsmodell, die Unternehmensstruktur und die Unternehmensausrichtung unserer Mandanten zeichnen uns bei der Beratung aus.

Unsere Leistungen im Aufsichtsrecht umfassen insbesondere die lösungsorientierte Beratung und ein effektives Projektmanagement sowohl im Bankaufsichtsrecht (KWG) und den zugehörigen Regularien wie etwa den MaRisk, als auch zum Kapitalanlagegesetzbuch (AIFMD) und den Ausführungsbestimmungen.

Dazu zählen auch die laufende Beratung zu aufsichtsrechtlichen Pflichten, die Begleitung von Erlaubnisverfahren für Banken und Kapitalverwaltungsgesellschaften sowie der Erwerb und die Veräußerung von Kredit- und Finanzdienstleistungsinstituten. Ausländische Banken, Kapitalverwaltungsgesellschaften und Unternehmen beraten wir zur Erlaubnispflicht grenzüberschreitender Tätigkeiten.

Für nicht der Finanzbranche angehörige Unternehmen - wie z.B. im Bereich Werkzeugmaschinenbau - beurteilen wir die Zulassungspflicht geplanter Geschäftsmodelle (etwa Absatzfinanzierung) und entwickeln bedarfsorientierte Strukturen. Wir sind in der Lage, Gründungsprojekte (Banken und Leasing- und Factoringgesellschaften) umfänglich zu beraten. Die Entwicklung einer Strategie, die Geschäftsplanung und der notwendige Zulassungsantrag nach § 32 KWG kann durch uns beraten und erstellt werden. Schon in der Gründungsphase können wir vermeiden, dass unnötig lange Projektlaufzeiten entstehen.

Wir identifizieren gemeinsam mit Ihnen die relevanten Anforderungen an Corporate Governance und Compliance und unterstützen die Organe des Unternehmens in der verantwortlichen Unternehmensführung und in der Haftungsvermeidung.

Wir bieten umfassende Beratungskompetenz in vielen Bereichen der Finanzierung:

Fremdkapital

• Wir unterstützen Entscheidungsträger durch interdisziplinäre Beratungsleistungen bei komplexen Finanzierungsformen, insbesondere bei Akquisitionsfinanzierungen und bei Projektfinanzierungen. Umfangreiche Erfahrungen haben wir auch auf dem Gebiet der Kommunalfinanzierung. Diesbezüglich bieten wir unseren Mandanten Individuallösungen bei Betreiber- und PPP-Modellen an.
  
  Wir strukturieren Asset-basierte Finanzierungen z.B. im Bereich Leasing, Forfaitierung und Factoring. Gerne helfen wir bei „Sale-and-Lease-Back“ und „Lease-and-Lease-Back“ Transaktionen sowie beim An- und Verkauf größerer Leasingportfolios.

Eigenkapital/Nachrangkapital

• Die Beteiligung oder der Exit von strategischen und Private Equity Investoren an geeigneten Targets gehört schwerpunktmäßig zu unserem Beratungsangebot in Zusammenarbeit mit unserem Competence Center Transactions. Im Mezzanine-Bereich strukturieren wir maßgeschneiderte Lösungen in Form von Nachrangdarlehen, Genussrechten, Wandel- und Optionsanleihen, sowie über die Gründung von stillen Gesellschaften. Dabei erstellen wir die Machbarkeitsanalyse sowie die gesamte rechtliche, steuerliche und bilanzielle Konzeption und setzen die Struktur um.

Debt Capital Markets/Equity Capital Markets

• Die Unterstützung unserer Mandanten beim Zugang zum Debt Capital Market über Anleihen, Pfandbriefe, Schuldverschreibungen, Derivate und Asset Backed Securities (ABS) steht im besonderen Focus unserer Beratungstätigkeit.

Neben der Beteiligung einzelner Investoren als Gesellschafter, als Business Angel oder als Beteiligungsgesellschaft, bieten wir unseren Mandanten darüber hinaus alle interdisziplinären Beratungsleistungen als Voraussetzung für den Zugang zum Equity Capital Market über die Ansprache einer Vielzahl von Investoren im Rahmen von Initial Public Offerings (IPO) oder Kapitalerhöhungen an.

Bei Kapitalmarkttransaktionen erstreckt sich unsere Beratung auf die gesamte Transaktion von der Verhandlung der Verträge zwischen Emittenten und Banken, über die Legal und Financial Due Diligence (sowohl Buy-Side als auch Sell-Side), die Erstellung des Wertpapierprospekts und anderer Transaktionsdokumente, die Begleitung des Billigungsverfahrens durch die BaFin bis hin zu den notwendigen Verfahren mit den zuständigen Börsenzulassungsstellen für den Prime Standard oder den Freiverkehr/Entry Standard. Ferner beraten wir Mandanten bei der Beendigung der Börsennotierung (Delisting) oder bei einem Wechsel in ein anderes Börsensegment. 

Deutschland hat sich international zur Umsetzung des US-amerikanischen Foreign Account Tax Compliance Act (FATCA) und des weltweiten Common Reporting Standard (CRS) verpflichtet. Aus der gesetzlichen Umsetzung ergeben sich umfassende Anforderungen an die Führung von Finanzkonten, die Identifikation von Kunden und deren Meldung.

Besonders betroffen sind sogenannte Finanzinstitute. Dabei ist der Begriff des Finanzinstituts sehr weit und erfasst neben Kreditinstituten und Finanzdienstleistern auch Versicherungen und Investmentunternehmen.

FATCA und CRS betreffen aber nicht nur Finanzinstitute. Auch nicht finanzielle Unternehmen müssen ihren FATCA- und CRS-Status richtig bestimmen und sich gegenüber den kontoführenden Finanzinstituten zutreffend dokumentieren. Dabei ist in Hinblick auf FATCA bei Konzernstrukturen insbesondere zu beachten, dass Finanzinstitute innerhalb des Konzerns eine Infektionswirkung auf den gesamten Konzern haben können. In Fällen, in denen Finanzinstitute zu einem Konzern gehören, ist jährlich festzustellen, ob es sich bei dem Konzern um einen nicht finanziellen Konzern handelt (sog. Nonfinancial Group Test).

Unsere Dienstleistungen im Einzelnen:

Finanzinstitute

Mit unserem erfahrenen Team unterstützen und begleiten wir Sie bei der laufenden Umsetzung des FATCA und CRS. Des Weiteren helfen wir Ihnen bei der Abgabe der FATCA- und CRS-Meldungen. 

Nicht-finanzielle Unternehmen

Wir bestimmen den FATCA- und CRS-Status und führen für Sie den Nonfinancial Group Test durch. Berücksichtigt werden hier auch mögliche Ausnahmeregelungen für bestimmte Gesellschaften. Nach Bestimmung des FATCA- und CRS-Status stehen wir Ihnen außerdem gerne bei der Erstellung der erforderlichen Dokumentation (Selbstauskunft, Formular W-8BEN-E) zur Vorlage bei den kontoführenden Finanzinstituten zur Seite.

FATCA-/CRS-Quick Check

Im Rahmen eines FATCA-/CRS Quick-Check führen wir eine Überprüfung des aktuellen Status der Umsetzung durch. Hierdurch können etwaige noch bestehende Lücken der Umsetzung identifiziert und zeitnah behoben werden.

Integration in ein bestehendes Tax Compliance Management

Obwohl FATCA und CRS reine Melderegime sind, empfiehlt es sich, FATCA und CRS in ein bestehendes Tax Compliance Management zu integrieren. Die Umsetzungsgesetze sehen bei Verstößen gegen die Meldepflichten teils erhebliche Sanktionen vor. Es ist daher unerlässlich, so weit wie möglich die Einhaltung der Bestimmungen zu gewährleisten und entsprechende Maßnahmen und effiziente Kontrollen einzuführen und in ein bestehendes Compliance-Management System zu integrieren.

Die hohe Komplexität der Finanzbranche und die wechselseitige Beeinflussung von bilanziellen, steuerrechtlichen und regulatorischen Entscheidungen bzw. Maßnahmen erfordert einen Berater, der in der Lage ist, ganzheitliche, interdisziplinäre Beratungsleistungen anzubieten. Dieser Maxime haben wir uns bei Baker Tilly verschrieben.

Um Ihren hohen Anforderungen gerecht zu werden, haben wir ein fachlich sehr erfahrenes, eingespieltes und damit schlagkräftiges Team für Sie zusammengestellt. Es besteht aus Steuerberatern, Bankkaufleuten und Steuerfachangestellten, die jeweils über langjährige praktische Erfahrungen in der steuerlichen Beratung von Banken, Finanzdienstleistern und Versicherungen verfügen und die besonderen Herausforderungen Ihrer Branche kennen und verstehen.

Dieses Team ist fester Bestandteil der Business Line Financial Services und als solches optimal positioniert, um den ganzheitlichen Beratungsansatz in der täglichen Arbeit auch Wirklichkeit werden zu lassen.

Wir unterstützen Sie mit den folgenden Beratungsleistungen:

• Betreuung bei Betriebsprüfungen
• eBilanzen
• Ertragsteuern & Bilanzsteuerrecht
• Internationales Steuerrecht
• FATCA und CRS – Automatischer Informationsaustausch
• Qualified Intermediary
• Produktsteuern
• Prozessberatung
• Tax Accounting
• Transaktionsberatung
• Umsatzsteuer

Die digitalen Neu- und Weiterentwicklungen im Geschäftsbereich der Finanzdienstleistungen – „FinTech“ – boomen und bringen nachhaltige Veränderungen in der Branche mit sich – beispielsweise in den Bereichen Mobile-Payment, Crowdlending oder E-Commerce. Vor allem zahlreiche Start-ups und junge Unternehmen sind in den letzten Jahren in den Markt gedrängt und machen etablierten Wettbewerbern wie beispielsweise Banken Konkurrenz.

FinTech-Anbieter sehen sich dabei nicht nur mit den technischen Herausforderungen ihres Produkts, sondern auch mit einer Vielzahl von Auflagen und gesetzlichen Regularien konfrontiert. Diese reichen von zivil- und gesellschaftsrechtlichen über aufsichtsrechtliche bis hin zu steuerrechtlichen Fragen.

Umso wichtiger ist es für die betreffenden Unternehmen, auf einen erfahrenen Partner zu vertrauen, der Sie bei diesen Themen berät und unterstützt – so können sich die Start-ups voll und ganz auf ihr eigentliches Geschäft konzentrieren – nämlich der Entwicklung innovativer Lösungen.

Baker Tilly ist aufgrund seiner umfassenden Expertise in den relevanten Rechtsgebieten und umfangreicher praktischer Erfahrung in der Begleitung von Start-ups, etwa bei Erlaubnisverfahren für FinTechs oder der Lösung von Besteuerungsfragen ein verlässlicher, lösungsorientierter Partner.

Unsere umfassende Marktkenntnis und unsere Kontakte zu passenden Investoren helfen Start-ups zudem, das eigene Geschäftsmodell schnell zu entwickeln, zu finanzieren und zum Erfolg zu führen.

Unsere Leistungen im Überblick:

• Rechtliche Beratung bei der Gründung, bei Finanzierungsrunden, Mitarbeiterbeteiligung
• Beratung Venture Capital / Start-Ups
• Erlaubnisverfahren bei der BaFin
• Steuerberatung für die Gesellschaft, die Gesellschafter und die Produkte
• Unternehmens-Buchführung
• Beratung bei Subventionen/Fördermittel
• Investorenkontakte

Prüfung

Unsere Leistungen im Bereich der Prüfung umfassen insbesondere:

• Jahresabschluss- und Konzernabschlussprüfungen nach HGB und IFRS
• Prüfungen nach § 89 WpHG
• Jahresabschlussprüfungen nach KAGB und WpIG
• Sonderprüfungen nach § 44 Abs. 1 KWG und § 35 Abs. 1 WpHG
• Interne Revision

Unter der obersten Prämisse Qualität und Mandantenzufriedenheit zeichnet sich unser Prüfungsansatz durch eine hohe Präsenz der verantwortlichen Partner und Manager vor Ort aus, so dass Ihnen jederzeit ein kompetenter Ansprechpartner zur Verfügung steht. Ein wesentlicher Grundsatz ist es, unseren Mandanten personelle Kontinuität und feste Ansprechpartner hinweg zu gewährleisten. Dies auch über die eigentliche Projekt-/Prüfungstätigkeit hinaus.

Entscheidungen werden bei uns von den verantwortlichen Wirtschaftsprüfern getroffen. Sie werden unterstützt durch unser National Office. Daher ist es uns möglich, Fachfragen direkt und ohne unnötige Wartezeiten zu beantworten.

Ihr Vorteil:

• Effiziente und zielgerichtete Durchführung der Prüfung und reduzierte Belastung Ihrer Mitarbeiter

Rechnungslegung

Unsere Leistungen im Bereich der Rechnungslegung umfassen insbesondere:

• Jahresabschlusserstellung
• Unterstützung bei komplexen Sachverhalten im Rahmen der Erstellung von Jahresabschlüssen
• Qualitätssicherung im Rahmen eines Audit-Readiness-Review

Im Zusammenhang mit der Auslagerung des Rechnungswesens übernehmen wir die ordnungsgemäße Durchführung der Finanzbuchhaltung als Grundlage für die Erstellung der Monats-, Quartals-, Halbjahres- und Jahresabschlüsse. Dies umfasst neben der buchhalterischen Erfassung sämtlicher Geschäftsvorgänge auch die Möglichkeit der Übernahme der Lohnbuchhaltung und bei Bedarf die Erstellung von Reporting Packages an Konzernunternehmen.

Sollten Sie keine vollständige Auslagerung Ihres Rechnungswesens anstreben, steht Ihnen unser Expertenteam auch gern für einzelne rechnungslegungsrelevante Fachfragen zur Verfügung.

Audit Readiness Review

Mit unserem Audit Readiness Review unterstützen wir Sie bei der gezielten und effizienten Vorbereitung auf anstehende Prüfungen. Wir untersuchen die Anforderungen, die sich aus der jeweiligen Prüfung ergeben und stellen somit den reibungslosen Ablauf sicher. Da insbesondere Sonderprüfungen (z. B. § 44 KWG) zeitlich eng ausgelegt sind, stehen wir selbstverständlich auch sehr kurzfristig zur Verfügung.

Unsere Expertise erstreckt sich hierbei auf sämtliche Themengebiete, z. B. Asset Quality Review, Stresstests, Aufsichtliche Vorgaben, Risikomanagement und Geschäftsorganisation, Gesamtbanksteuerung, Geldwäscheprävention, Kreditgeschäft, Handelsgeschäft etc.

Ihre Vorteile:

• Strukturierte Prüfungsplanung und Transparenz in der bevorstehenden Prüfung
• Bei erstmaligen Prüfungen oder regelmäßig wiederkehrenden entlasten wir Ihre Kapazitäten und ermöglichen eine beschleunigte Durchführung
• Bei Nachschauprüfungen, d. h. als Reaktion auf festgestellte Mängel, erstellen wir einen auf Ihr Haus zugeschnitten Maßnahmenkatalog und überwachen die entsprechende Umsetzung

Im Zuge einer Novellierung des US Quellensteuerrechts wurde im Jahr 2001 das Qualified Intermediary Regime eingeführt. Danach können nicht US-amerikanische Finanzintermediäre sog. Qualified Intermediaries (QIs) mit der US-Steuerbehörde, dem Internal Revenue Service (IRS) einen Vertrag (QI-Agreement) abschließen. 

QIs müssen dabei eine Vielzahl gesetzlicher Vorgaben identifizieren und umsetzen, die ständigen Änderungen unterworfen sind.

So hat ein (QI) nach dem QI-Agreement bestimmte Pflichten zu erfüllen, wie

• die Identifizierung und Dokumentation seiner Kunden,
• Sicherstellung des korrekten US-Quellensteuerabzug sowie
• Abgabe einer jährlichen Steuermeldung an den IRS,
• Abgabe einer Zertifizierung über die Einhaltung der Bestimmungen des QI-Agreements für einen Zeitraum von jeweils drei Kalenderjahren,
• regelmäßige Durchführung einer Prüfung der Einhaltung der Dokumentations-, Steuerabzugs- und Meldepflichten.

Dagegen darf ein QI aber auch bestimmte Erleichterungen in Anspruch nehmen:

• Identifizierung und Dokumentation von nicht US-amerikanischen Kunden nach den nationalen Regelungen zur Kundenidentifizierung und Geldwäscheprävention.
• In der Regel keine Offenlegung der nicht US-amerikanischen Kunden gegenüber den vorgelagerten Zahlstellen und dem IRS.

Unsere Leistungen im Zusammenhang mit dem QI-Agreement:

• Beratung zu allen Fragen der Umsetzung des QI-Agreements
• Durchführung von QI Health-Checks 
  • Standortbestimmung und Qualitätssicherung
  • Identifizierung etwaiger Fehler und Lücken bei der Umsetzung des QI-Agreements 
  • Analyse der maßgeblichen Prozesse, Verfahren, Richtlinien und Systeme sowie der Governance
  • Strukturierte, modulbasierte und kosteneffiziente Analyse 
• Integration des QI-Regimes in bestehende Tax Compliance Management Systeme
  • Durch die Integration in das Tax CMS kann für die interne Zertifizierung auf den IDW PS 980 zurückgegriffen werden und die Zertifizierung nach IDW PS 980 kann dem QI Responsible Officer als Grundlage für die Zertifizierung effektiver interner Kontrollen gegenüber dem IRS dienen.
• Durchführung von Periodic Reviews
  • Periodic Review auf Grundlage der Sec. 10.05 des QI-Agreements
  • Strukturiertes Prüfungsvorgehen
  • Schriftlicher Bericht in deutscher und englischer Sprache
• Unterstützung bei der Abgabe der Zertifizierung
  • Support des Responsible Officers bei der Abgabe der Periodic Certification
  • Stellung des Antrags auf Prüfungsbefreiung

Bankgeschäft ist Risikogeschäft

Die Anforderungen an das Risikomanagement von Banken und Finanzdienstleistungen sind sehr komplex und  entwickeln sich quantitativ und qualitativ stetig weiter. Ziel ist es, das Institut unter Risiko-, Kapital- und Renditegesichtspunkten zu betrachten und zu steuern und auf dieser Grundlage erforderliche Maßnahmen zu ergreifen.

Die zu ergreifenden Maßnahmen erstrecken sich insbesondere auf:

• Prozesse und Kontrollen
• Modelle und Methoden über alle Risikokategorien (Marktpreis-, Adressenausfall- und Liquiditätsrisiken sowie operationelle Risiken)
• die eingesetzten IT-Systeme
• und das Berichtswesen

Gerne unterstützen wir Sie bei der Umsetzung der Anforderungen von CRD IV / CRR, EMIR und Solvency II.

Unser Ansatz

Mit unserem Competence Center Financial Services bieten wir Ihnen das erforderliche Expertenwissen. Durch hohe Einbindung von erfahrenen Partnern und Managern analysieren wir auf Basis eines strukturierten und definierten Ansatzes die wesentlichen Fragestellungen für angemessene und wirksame Risikomanagementstrukturen zur Optimierung Ihres Chancen/Risiko-Profils.

Jede Transaktion birgt Chancen und Risiken

Dies trifft insbesondere dann zu, wenn es um Transaktionen geht, die mehrere Interessengruppen, z.B. mögliche Übernahmekandidaten, Investoren, Eigentümer, Öffentlichkeit etc., betreffen. Hierbei gilt es, die einmaligen Sachverhalte bestmöglich zu identifizieren, analysieren und zu werten, um das zu erzielen, was Ihnen wichtig ist: die Transaktion erfolgreich abschließen zu einem guten Preis. Unser Anspruch ist es, mit Ihnen zusammen diese Ziele zu erreichen. Zwei Punkte stehen dabei im Vordergrund:

• Als Käufer möchten Sie über alle Risiken im Vorfeld informierte werden.
• Als Verkäufer möchten Sie Ihre Gesellschaft oder Ihr Portfolio so attraktiv wie möglich darstellen.

Bei der Umsetzung Ihrer Ziele können wir Sie mit folgenden Leistungen unterstützen:

• Kaufberatung (Buy-Side Due Diligence)
• Verkaufsberatung (Sell-Side Due Diligence)
• Portfolio-Transaktionen (Non-Performing Loans und Performing Loans)

Unser Ansatz

Mit unserem Competence Center Financial Services bieten wir Ihnen Expertenwissen zur optimalen Durchführung der Transaktion. Unser Team verfügt über umfangreiche Projekterfahrung aus zahlreichen Transaktionen mit nationalem und internationalem Bezug. Wir analysieren auf Basis eines strukturierten und definierten Ansatzes die wesentlichen Themen, wobei jedes Thema an Ihre Bedürfnisse und Wünsche angepasst wird.

Auf Gesellschaftsebene liegt unser Fokus auf:

• Vertragliche Grundlagen
• Qualität der Finanzinformationen
• Regulatorische Fragestellungen und Risikomanagement
• Funding / Treasury
• Kreditgeschäft
• Human Resources
• Rechtliche Aspekte
• IT
• Steuern

Auf Portfolioebene liegt unser Fokus auf:

• Rechtliche Einwertung (Existenz, Durchsetzbarkeit, Garantien, Transaktionsstruktur etc.)
• Wirtschaftliche Einwertung (Ratinganalyse, Werthaltigkeit, Konditionierung, Besicherung etc.)
• Analyse der Zahlungsströme (Cash Flow-Modellierung)

Ihre Vorteile auf einem Blick:

• Hohe Einbindung von erfahrenen Partnern und Managern
• Bereitstellung einer differenzierten, detaillierten und stabilen Informationsbasis zur Entscheidungsfindung
• Erhöhung der Attraktivität durch professionelle Unterstützung und Gestaltung
• Erhöhung der rechtlichen Sicherheit
• Hohe Effizienz durch professionellen Ansatz, Berichte und Tools